一、市场走势
现货。本周因天气逐渐转热，稻谷购销显的愈发清淡。农户将主要精力投入春播和夏粮的管理之中，加上手中基本已无存粮，市场参与度一再降低。另一方面，因为疫情“卷土重来”，多地交通再受限， 叠加天气原因导致大米消费开始进入淡季，大米稻谷需求量均出现减少，市场整体维持平稳。
我国稻谷和大米价格统计表（单位：元/吨）
|
地区 |
品种 |
等级 |
类型 |
22-5-7 |
周同期 |
月同期 |
年同期 |
|
黑龙江建三江 |
粳稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2700 |
2650 |
2600 |
2680 |
|
江苏新沂 |
粳稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2860 |
2860 |
2860 |
2920 |
|
黑龙江东部 |
粳米 |
标一 |
出厂价 |
3590 |
3540 |
3500 |
3750 |
|
江苏新沂 |
粳米 |
标一 |
批发价 |
4060 |
4060 |
4100 |
4200 |
|
湖南长沙 |
晚籼稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2720 |
2720 |
2720 |
2840 |
|
江西南昌 |
晚籼稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2600 |
2600 |
2600 |
2900 |
|
安徽芜湖 |
晚籼稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2700 |
2700 |
2700 |
2800 |
|
湖北武汉 |
晚籼稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2600 |
2580 |
2600 |
2950 |
|
湖南长沙 |
晚籼米 |
标一 |
批发价 |
3800 |
3800 |
3800 |
3900 |
|
安徽芜湖 |
晚籼米 |
标一 |
批发价 |
4190 |
4190 |
4190 |
4340 |
|
湖南长沙 |
早籼稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2600 |
2690 |
2650 |
2600 |
|
江西南昌 |
早籼稻 |
三等 |
2021 年产收购价 |
2520 |
2600 |
2560 |
2600 |
|
湖南长沙 |
早籼米 |
标一 |
批发价 |
3800 |
3820 |
3820 |
4000 |
|
江西南昌 |
早籼米 |
标一 |
批发价 |
3940 |
3960 |
3960 |
4040 |
期货。本周粳米期货价格保持平稳。截至 5 月 6 日，大商所粳米期货主力合约收盘报 3423 元/吨，较上周同期涨 92 元/吨；粳米期货总成交量 12168 手，总持仓量 27508 手。
二、生长形势
本周天气已晴好为主，气象条件总体利于春播作物播种出苗。5 月5 日之后，部分地区出现大风降温天气，对春播不利。目前，江南大部早稻处于移栽返青至分蘖期；华南大部早稻处于分蘖至拔节期，海南 大部早稻处于抽穗至成熟期。西南地区一季稻大部处于三叶期、部分进入移栽返青期，东北地区处于播种出苗期。截至 5 月 2 日，早稻栽插基本结束。
三、供需平衡分析
2022 年国家继续提高稻谷最低收购价水平，鼓励南方主产区种植双季稻，在黑龙江省部分地下水超采区、寒地井灌稻区推进水改旱、 稻改豆试点工作。目前正值新年度稻谷春耕之际，农资费用上涨叠加 新冠疫情散点式爆发，对稻谷春耕产生一定程度的影响，综合预估 2022年我国稻谷播种面积较上年减少 600 万亩，稻谷总产量 4093 亿斤，同比减少 57 亿斤。
消费方面，稻谷口粮消费相对稳定；超期储存稻谷替代玉米的饲 用消费或将继续小幅增长，综合预估 2022 年国内稻谷消费总量达到4275 亿斤。进出口方面，预计全年稻谷进口量和出口量均较上年小幅减少，稻谷进口 135 亿斤，出口 65 亿斤。据海关最新数据统计显示，2022 年 1-2 月我国累计进口稻谷 32 亿斤，同比增加 24.7%；累计出口稻谷 9 亿斤，同比减少 21.9%。
总体看，预计 2022 年全国稻谷总供给量约 4228 亿斤，总需求量约 4340 亿斤，年度供需缺口 112 亿斤。考虑到当前国内政策性稻谷库存仍处于历史高位，稻谷供应有保障，供需总体仍维持宽松格局。
稻谷供需平衡表 （日历年度）
单位：亿斤
|
年份 |
本年供给 |
本年需求 |
本年结余 |
||||||||
|
|
产量 |
进口 |
|
国内消费量 |
出口 |
||||||
|
|
口粮 |
饲料用粮 |
工业用粮 |
其他 |
|||||||
|
2022 |
4228 |
4093 |
135 |
4340 |
4275 |
3290 |
530 |
360 |
95 |
65 |
-112 |
|
2021 |
4292 |
4150 |
142 |
4369 |
4300 |
3300 |
500 |
400 |
100 |
69 |
-77 |
|
2020 |
4085 |
4015 |
70 |
4262 |
4190 |
3270 |
450 |
380 |
90 |
72 |
-177 |
早籼稻供需平衡表 （日历年度）
单位：亿斤
|
年份 |
本年供给 |
本年需求 |
本年结余 |
||||||||
|
|
产量 |
进口 |
|
国内消费量 |
出口 |
||||||
|
|
口粮 |
饲料用粮 |
工业用粮 |
其他 |
|||||||
|
2022 |
570 |
503 |
67 |
594 |
586 |
330 |
140 |
100 |
16 |
8 |
-24 |
|
2021 |
580 |
510 |
70 |
604 |
594 |
335 |
138 |
105 |
16 |
10 |
-24 |
|
2020 |
504 |
484 |
20 |
632 |
631 |
350 |
154 |
112 |
15 |
1 |
-128 |
中晚籼稻供需平衡表 （日历年度）
单位：亿斤
|
年份 |
本年供给 |
本年需求 |
本年结余 |
||||||||
|
|
产量 |
进口 |
|
国内消费量 |
出口 |
||||||
|
|
口粮 |
饲料用粮 |
工业用粮 |
其他 |
|||||||
|
2022 |
2241 |
2173 |
68 |
2317 |
2304 |
1897 |
240 |
126 |
41 |
13 |
-76 |
|
2021 |
2282 |
2210 |
72 |
2328 |
2314 |
1900 |
230 |
140 |
44 |
14 |
-46 |
|
2020 |
2190 |
2140 |
50 |
2297 |
2275 |
1890 |
200 |
143 |
42 |
22 |
-107 |
粳稻供需平衡表 （日历年度）
单位：亿斤
|
年份 |
本年供给 |
本年需求 |
本年结余 |
||||||||
|
|
产量 |
进口 |
|
国内消费量 |
出口 |
||||||
|
|
口粮 |
饲料用粮 |
工业用粮 |
其他 |
|||||||
|
2022 |
1417 |
1417 |
0 |
1429 |
1385 |
1063 |
150 |
134 |
38 |
44 |
-12 |
|
2021 |
1430 |
1430 |
0 |
1437 |
1392 |
1065 |
132 |
155 |
40 |
45 |
-7 |
|
2020 |
1391 |
1391 |
0 |
1333 |
1284 |
1030 |
96 |
125 |
33 |
49 |
58 |
四、政策性稻谷拍卖动态
本周政策性稻谷拍卖因假期暂停。5 月 10 日将继续拍卖，国家计划投拍 2018-2021 年产最低收购价稻谷 90 万吨，其中早籼稻 30 万吨、中晚籼稻 30 万吨、粳稻 30 万吨。
2022 年早籼稻拍卖统计表
|
日期 |
品种 |
计划交易量（万吨） |
实际成交量（万吨） |
成交率 |
成交均价（元/吨） |
|
2022/3/8 |
早籼稻 |
54.0545 |
1.2729 |
2.35% |
2439 |
|
2022/3/15 |
早籼稻 |
60.446 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
2022/3/22 |
早籼稻 |
60.0262 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
2022/3/29 |
早籼稻 |
60.2163 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
2022/4/8 |
早籼稻 |
60.4759 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
2022/4/12 |
早籼稻 |
60.5688 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
2022/4/19 |
早籼稻 |
60.5915 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
2022/4/26 |
早籼稻 |
60.6087 |
0 |
0.00% |
2439 |
|
总计 |
|
476.9879 |
1.2729 |
0.27% |
2439 |
2022 年中晚籼稻拍卖统计表
|
日期 |
品种 |
计划交易量（万吨） |
实际成交量（万吨） |
成交率 |
成交均价（元/吨） |
|
2022/3/8 |
中晚籼稻 |
60.7725 |
1.9622 |
3.23% |
2495 |
|
2022/3/15 |
中晚籼稻 |
60.2157 |
0.5582 |
0.93% |
2546 |
|
2022/3/22 |
中晚籼稻 |
60.3460 |
0 |
0% |
2546 |
|
2022/3/29 |
中晚籼稻 |
60.8153 |
0.34 |
0.56% |
2441 |
|
2022/4/8 |
中晚籼稻 |
60.2491 |
0.352 |
0.58% |
2460 |
|
2022/4/12 |
中晚籼稻 |
60.5362 |
0.2417 |
0.40% |
2460 |
|
2022/4/19 |
中晚籼稻 |
60.1676 |
0.2318 |
0.39% |
2500 |
|
2022/4/26 |
中晚籼稻 |
60.3918 |
1.7094 |
2.83% |
2505 |
|
总计 |
|
483.4942 |
5.3953 |
1.12% |
2494 |
2022 年粳稻拍卖统计表
|
日期 |
品种 |
计划交易量（万吨） |
实际成交量（万吨） |
成交率 |
成交均价（元/吨） |
|
2022/3/8 |
粳稻 |
59.9294 |
0.4701 |
0.78% |
2642 |
|
2022/3/15 |
粳稻 |
45.1423 |
1.0306 |
2.28% |
2546 |
|
2022/3/22 |
粳稻 |
60.2800 |
0.9727 |
1.61% |
2644 |
|
2022/3/29 |
粳稻 |
60.1746 |
1.2633 |
2.10% |
2637 |
|
2022/4/8 |
粳稻 |
60.4815 |
2.0723 |
3.43% |
2664 |
|
2022/4/12 |
粳稻 |
60.1544 |
2.8379 |
4.72% |
2640 |
|
2022/4/19 |
粳稻 |
60.4979 |
2.6169 |
4.33% |
2669 |
|
2022/4/26 |
粳稻 |
60.0484 |
1.4099 |
2.35% |
2690 |
|
总计 |
|
466.7085 |
12.6737 |
2.72% |
2642 |
六、国际市场
价格。本周东南亚大米出口价格整体偏强运行。因为亚洲和非洲 的需求提高，卢比走强，印度大米出口价格上涨。越南本周价格仍保 持平稳，但因为当地新季稻谷收割已经结束，后续供应减少将会影响 价格走势。因中东地区需求量上升，本周泰国大米出口价格上涨，另 一方面，泰国雨季的到来也加重了市场对原粮供应的担忧。
国内外大米价差估算
|
国际大米 |
广州国产大米 |
价差 （国内-国际） （元/吨） |
||||
|
品种 |
FOB 价 （美元/吨） |
较上周 |
完税成本估算 （元/吨） |
品种 |
批发价 （元/吨） |
|
|
泰国 5%破碎率 |
468 |
33 |
3569 |
优质 晚籼米 |
4300-4500 |
731-931 |
|
越南 5%破碎率 |
415 |
0 |
3182 |
普通 晚籼米 |
3600 |
418 |
供需。据美国农业部 4 月份发布的最新供需报告显示，2021/22 年度大米总需求量较上月基本持平，但是受产量下降的影响，总供给量有所减少。尽管如此，总供给量仍较去年同期有所增加。因出口步伐 强劲，全球贸易量大幅上调。期末库存总体较上月有所减少，但仍是 历史最高纪录。
2021 年 4 月全球大米供需平衡表（单位：百万吨）
|
年份 |
产量 |
总供给 |
贸易量 |
总需求量 |
期末库存 |
|
2019/20 |
498.82 |
675.43 |
43.43 |
493.79 |
181.64 |
|
2020/21 |
508.84 |
690.48 |
50.76 |
503.5 |
186.98 |
|
2021/22 |
513.03 |
700.01 |
52.46 |
511.19 |
188.82 |
进出口。2022 年 3 月进口稻米 52 万吨，同比减少 3.7%；1-3 月累计进口 166 万吨，同比增加 14%。3 月出口稻米 10 万吨，同比减少 57.9%； 1-3 月累计出口 42 万吨，同比减少 35%。
七、后市预测和购销策略建议
进入 5 月，稻谷市场暂时很难出现大的行情。在疫情反复的情况下，无论是市场供应还是终端需求都会出现一定的波动，但是在稻谷 库存充足的大前提下，此类波动最终都只是在市场上产生一丝涟漪， 难以掀起波浪。目前定向销售稻谷已经陆续出库，市场关注的目光开 始盯紧其动向，后期或将对稻谷整体行情产生较大影响。综合预估下 周早籼稻价格区间 2600-2900 元/吨，中晚籼稻价格区间 2500-3100 元/吨，粳稻价格区间 2600-3300 元/吨。
